Финансовая афера XXI века
Ровно 5 лет назад, 24 января 2008 года, французский банк «Сосьете Женераль» объявил, что в результате махинаций одного из своих сотрудников банк понес убытки в размере около пяти миллиардов евро. Журналисты тут же назвали эти махинации «Финансовой аферой XXI века», а вскоре выяснилось и имя этого сотрудника: им оказался 31-летний Жером Кервьель.
Выяснилось, что Жером Кервьель принес убытки своему банку на сумму в 4,9 млрд. евро ($7,2 млрд.), превзойдя существовавший до этого рекорд англичанина Ника Лисона из британского банка Barings. В начале 1990-х годов Лисон проиграл на фьючерсах 830 млн. фунтов ($1,4 млрд), что привело к краху банка, в котором хранились счета королевской семьи Великобритании. В результате банк Barings был продан за символический один фунт стерлингов.
picture--240
Биография Жерома Кервьеля была ничем не примечательна – он родился в семье среднего достатка, ходил в школу в Нормандии для среднего класса, учился в Университетах Нанта и Лиона, где изучал финансовые рынки. Его образование не пользовалось престижем в финансовой сфере, учился он средне, не увлекался ни женщинами, ни алкоголем и среди других студентов ничем не выделялся. Короче, не финансовый гений.
В августе 2000 года Кервьель начал работу на мелкой должности в банке «Сосьете Женераль», и только через четыре года стал самостоятельным трейдером, получая при этом сравнительно скромную для своей должности зарплату - менее €100 тысяч в год включая бонусы. Неудачно женился, неудачно развелся, пробовал себя в политике на муниципальных выборах в Пон-Л'Аббэ, и тоже неудачно. Его сослуживцы утверждали, что он был замкнутым и незаметным, и имел довольно посредственные профессиональные данные, и опять же ничем не выделялся.
В обязанности Кервьеля входил мониторинг незначительных и кратковременных расхождений цен на похожие рыночные инструменты на разных рынках, пытаясь предугадать движение рынка. И на основании этого анализа покупать и продавать фьючерсы. Риск потерять деньги был невелик, поскольку каждая сделка уравновешивалась противоположной, хотя при успешном исходе за счет небольшой разницы можно было получить незначительную прибыль.
Положение «Сосьете Женераль» усугублялось еще и тем, что как раз перед этим банк уже списал €2 млрд. убытков от неудачных вложений в пошатнувшуюся американскую ипотеку. Эксперты заговорили о продаже банка, но премьер-министр страны Франсуа Фийон заверил: «"Сосьете Женераль" – это великий французский банк, и "Сосьете Женераль" останется великим французским банком».
Новость широким народным массам сразу приглянулась, мировые СМИ еще долго муссировали эту тему, а Жером Кервьель быстро обрел статус чуть ли не национального супергероя. Французский Че Гевара, банковский Робин Гуд, финансовыйДжеймс Бонд – это далеко не полный список героических «титулов», которыми публика наградила трейдера. Во Франции и в США были выпущены майки с надписями «Жером – герой», «Жером – гений», а также специально для девушек розовые футболки с надписью «Подружка Жерома Кервьеля».
Впрочем, многие финансисты не верят в то, что Жером Кервьель, которому никогда в жизни не доверяли в оборот большие деньги, мог втайне проворачивать сделки на сумму более $50 млрд., при рыночной капитализации «Сосьете Женераль» в $37 млрд. Многие профессионалы считают, что в банке «Сосьете Женераль» была проведена какая-то блестящая финансовая операция, сути которой лично я, честно говоря, так и не понял.
Зато я понял три вещи, о которых в принципе знал и раньше:
– я ничего не понимаю в мировых финансовых инструментах;
– любой, даже самый надежный банк, в котором вы держите свои сбережения, может завтра лопнуть;
– народ ненавидит банкиров, и очень этой новости обрадуется…
Комментарии
Отправить комментарий